De Spaanse economie groeit. In 2024 was Spanje een van de snelst groeiende economieën van de eurozone, met een groei van ruim 3%. Dat klinkt als goed nieuws, en voor de arbeidsmarkt en het toerisme is het dat ook. Maar voor jouw spaargeld werkt het niet zo simpel.
Groei betekent niet automatisch hogere spaarrentes of een stabielere koopkracht. En als je Nederlander of Belg bent die in Spanje woont, spelen er extra factoren mee die de meeste mensen pas ontdekken als het al te laat is.
Wat inflatie doet met jouw spaargeld
Spanje heeft de afgelopen jaren flinke inflatie doorgemaakt. De piek lag in 2022 en 2023, maar ook nu ligt de inflatie hoger dan wat je op een gewone Spaanse spaarrekening aan rente ontvangt. Dat betekent concreet: als jij 10.000 euro op een rekening laat staan die 0,5% rente geeft terwijl de inflatie 3% is, verlies je elk jaar koopkracht. Je hebt na een jaar nog steeds 10.050 euro, maar je kunt er minder mee kopen dan een jaar eerder.
De grote Spaanse banken, denk aan Santander, BBVA en CaixaBank, staan niet bekend om hoge spaarrentes. Terwijl de Europese Centrale Bank (ECB) de rente de afgelopen jaren flink heeft verhoogd, hebben veel Spaanse banken die verhoging maar beperkt doorgegeven aan spaarders. Op een standaard spaarrekening bij een grote Spaanse bank krijg je vaak minder dan 1%, soms zelfs minder dan 0,5%.
Er zijn alternatieve opties, zoals depositorekeningen (cuentas de ahorro a plazo fijo) waarbij je je geld voor een vaste periode vastzet. Daarmee haal je soms iets meer rendement, maar ook dan ligt het vaak onder wat je bij een Nederlandse of Belgische online bank kunt krijgen. Vergelijk altijd via de officiële informatie van de Banco de España (bde.es), die houdt rente-indicatoren bij voor de Spaanse markt.
Je spaargeld in Nederland: ook belast in Spanje
Dit is het punt waar veel mensen van schrikken. Als je belastingresident bent in Spanje, ben je verplicht om je wereldwijde inkomen op te geven bij de Spaanse belastingdienst, de Agencia Tributaria. Dat geldt ook voor rente en rendement op spaargeld dat je in Nederland of België hebt staan.
Je betaalt in Spanje belasting op inkomen uit spaargeld via de zogenaamde base del ahorro. De tarieven zijn progressief:
- Tot 6.000 euro aan rente of vermogensrendement: 19% - Van 6.000 tot 50.000 euro: 21% - Van 50.000 tot 200.000 euro: 23% - Boven de 200.000 euro: 27%
Dit zijn de tarieven voor 2024 en 2025, maar belastingtarieven kunnen veranderen. Controleer altijd de actuele informatie via agenciatributaria.gob.es of overleg met een gestor.
Veel mensen denken dat ze dit kunnen omzeilen door hun geld gewoon in Nederland te laten staan. Dat klopt niet. Als je belastingplichtig bent in Spanje, moet je al je buitenlandse tegoeden boven een bepaalde grens ook melden. Daarvoor bestaat het Modelo 720, de aangifte voor buitenlandse bezittingen. De grens ligt bij bezittingen van meer dan 50.000 euro per categorie (bankrekeningen, onroerend goed, aandelen). Houd er rekening mee dat de regels rondom het Modelo 720 zijn aangepast na een uitspraak van het Europese Hof van Justitie in 2022. De vroegere extreem hoge boetes zijn teruggedraaid, maar de meldplicht zelf bestaat nog steeds. Laat dit controleren door een belastingadviseur als je twijfelt of het op jouw situatie van toepassing is.
Wat de ECB-rente betekent voor jou in Spanje
De ECB heeft de rente de afgelopen twee jaar stapsgewijs verhoogd en daarna weer verlaagd. Dat heeft gevolgen voor twee dingen tegelijk: de rente op je spaargeld en de rente op je hypotheek.
Als je een variabele hypotheek hebt in Spanje, voelde je de renteverhogingen direct in je maandlasten. Spanje heeft relatief veel hypotheken met een variabele rente gekoppeld aan de Euribor. Die Euribor steeg sterk, en veel mensen met een lopende hypotheek zagen hun maandlasten met honderden euro's stijgen.
Aan de spaarkant hadden de renteverhogingen minder effect voor gewone spaarders bij grote Spaanse banken. Maar als je spaargeld belegt via een broker of een spaarplatform dat Europese depositogarantie biedt, heb je misschien wel geprofiteerd van hogere rentes. Dit is iets om actief bij te houden. De Banco de España publiceert regelmatig data over de gemiddelde rentes die Spaanse banken bieden.
Voor wie geldt dit precies
Niet iedereen zit in dezelfde situatie. Een paar concrete gevallen:
Je ontvangt AOW uit Nederland en woont in Spanje. Als je belastingverdrag tussen Nederland en Spanje van toepassing is op jouw inkomenssituatie, wordt AOW in de meeste gevallen belast in Nederland. Maar rente-inkomsten op spaargeld horen bij de Spaanse aangifte. Dit is een gebied waar fouten makkelijk gemaakt worden. Laat dit nakijken door een gestor die ervaring heeft met Nederlandse expats.
Je werkt als autónomo in Spanje. Je bent belastingplichtig in Spanje en geeft je volledige inkomen plus spaargeldrendement op via de IRPF-aangifte.
Je woont pas net in Spanje en bent nog niet ingeschreven als resident. Je bent dan mogelijk nog belastingplichtig in Nederland. De 183-dagenregel speelt hierbij een rol, maar Spanje kijkt ook naar waar jouw economisch leven zich afspeelt. Dit is niet zwart-wit. Raadpleeg een belastingadviseur als je twijfelt.
Wat je nu kunt doen
Controleer eerst welke rente je spaargeld op dit moment oplevert. Vergelijk dat met de inflatie en met wat alternatieven bieden, zoals depositorekeningen bij kleinere Europese banken die onder de Europese depositogarantie vallen (tot 100.000 euro per bank per persoon).
Stap daarna naar een gestor of belastingadviseur als je nog niet precies weet hoe jouw spaargeld belast wordt in Spanje. Zeker als je tegoeden in Nederland of België hebt staan boven de 50.000 euro, is het verstandig om dit goed te laten uitzoeken. De Agencia Tributaria (agenciatributaria.gob.es) heeft ook zelf informatie over de aangifte van buitenlandse inkomsten.
De Spaanse economie draait op dit moment aardig. Maar dat voordeel komt niet automatisch bij jouw spaarrekening terecht. Dat moet je zelf actief in de gaten houden.